Ressaca nos mercados

Macro

Sexta-feira de ajustes de expectativa, com pregão misto na abertura e bolsas subindo na Europa e cedendo nos EUA.

Hoje, os Estados Unidos divulgam o deflator do PCE, um dos principais indicadores de inflação utilizados pelo FED para calibrar seus ajustes.

O mercado estima 0,5% mês contra mês.

De olho também nos núcleos, o mercado espera uma aceleração nessas aferições, em meio a um mercado de trabalho ainda robusto pressionando o FED.

Na Europa, o mercado tem leve alta, com alguns dados da economia alemã mostrando possíveis efeitos dos juros mais restritivos. O PIB da Alemanha contraiu 0,4% no 4T22, acima do esperado pelo mercado.

As principais commodities metálicas, como cobre e minério de ferro, seguem recuando nessa sexta com aumentos de estoque observando nos portos chineses.

Já o petróleo interrompe uma série de pregões em baixa e sobe nessa sexta-feira.

A percepção do mercado é o fortalecimento das principais divisas ligadas a comodities.

No Brasil, o tema central de hoje deve ser o IPCA-15, que possivelmente mostra aceleração na comparação mensal, com o índice subindo 0,72% (versus 0,55% no mês anterior), na comparação anual o número deve ficar em 5,59% vs 5,87% anteriormente.

O número de janeiro normalmente carrega sazonalidades, principalmente ligados a mensalidades escolares.

Por hora, os juros futuros abrem em leve alta nessa sexta.

Mercado Interno

Análise Técnica

O Ibovespa nesta quinta-feira fechou em alta de 0,41% aos 107.592 pontos.

Apesar da alta, o índice não chegou a superar nenhum nível de importante e, por isso, segue com um viés mais negativo para os próximos dias.

A perda dos 106.720 indica que o índice pode dar continuidade a esse movimento.

Mercado Externo

Análise Técnica

O S&P500 nessa quinta-feira fechou em alta de 0,53% aos 4.012 pontos.

Durante o pregão, o índice chegou a ficar no campo negativo, mas conseguiu se recuperar.

O nível de negociação do S&P é uma região complicada pois está entre as médias móveis.

A superação dos 4.028 indica que o ativo pode buscar a região dos 4.064 pontos.

Commodities

Análise Técnica

O petróleo nesta quinta-feira terminou o pregão em alta de 2,40% aos USD 82,19/barril.

Isto é, devolveu praticamente toda a queda de quinta-feira, o que aumenta a probabilidade de um repique de alta nos próximos dias.

A superação dos USD 82,41/barril contribui para essa expectativa.

Dólar

Análise Técnica

O dólar terminou essa quinta-feira em leve baixa de 0,29% em 5,13 dólar/real.

Ainda sem nada muito expressivo para baixo, mas o fato de estar sendo negociado abaixo das médias móveis aumenta o viés negativo para os próximos dias.